Miljardairbeleggers kopen nu deze twee aandelen

In het kort:

• Miljardairbeleggers kochten in Q2 aandelen van Alphabet, Apple en Meta Platforms, drie dominante namen in Amerikaanse technologie.

• Alphabet leunt op Search, Google Cloud en eigen AI chips, terwijl Apple vooral draait op ecosysteemkracht en diensten.

• Bij Meta blijft de advertentiemachine sterk, maar de hoge uitgaven aan AI infrastructuur houden de discussie scherp.

Miljardairbeleggers kochten in Q2 opnieuw grote tech aandelen, met Alphabet, Apple en Meta Platforms bovenaan de lijst. Dat valt op, omdat deze bedrijven al tot de meest gevolgde ondernemingen ter wereld behoren. Nieuwe aankopen door bekende namen zijn nieuws, maar geen bewijs dat de waardering geen risico meer bevat.

De gemene deler is schaal. Alphabet heeft Google Search, Google Cloud en eigen AI chips. Apple heeft een gesloten ecosysteem en een dienstentak met hoge marges. Meta Platforms, de socialmediagigant achter Facebook en Instagram, haalt veel kracht uit digitale advertenties en gebruikt AI om die advertentiemachine verder aan te scherpen.

Google-topman Sundar Pichai ziet AI-momentum bij Alphabet

Bron: Business Insider

Alphabet koppelt Search aan AI

Warren Buffett’s Berkshire Hathaway en Jim Simons’ Renaissance Technologies breidden in Q2 hun belangen in Alphabet uit. De kern blijft Google Search, nog altijd een van de sterkste verdienmodellen in technologie. Alphabet profiteert van Chrome, Android en de afspraak met Apple waardoor Google de standaardzoekmachine op Apple apparaten is.

AI voegt daar een nieuwe laag aan toe. Tools als AI mode en AI Overviews hebben het aantal zoekopdrachten verhoogd en de omzetgroei aangejaagd. Dat is belangrijk, omdat de discussie rond Alphabet niet alleen draait om de vraag of AI zoeken verandert, maar ook om de vraag of Alphabet die verandering zelf kan verzilveren.

Google Cloud geeft het verhaal extra gewicht. De cloudactiviteit groeide in het afgelopen kwartaal met 82% en groeide sneller dan de andere grote cloudproviders. Alphabet gebruikt tensor processing units, eigen AI chips, waardoor het minder afhankelijk is van graphics processing units waar veel rivalen op leunen.

Wil je slimmer beleggen en direct vooroplopen? Als lid van De Belegger krijg je toegang tot deepdives, aandelentips, trainingen, premium content én live portfolio-inzicht, samen met een actieve community van beleggers.

Pak je kans! klik op de button, start direct en pak tijdelijk 50% korting met de code 'KANS'.

Word lid!

Apple-campus symboliseert de schaal van het gesloten ecosysteem

Bron: Business Insider

Apple moet hoge prijs waarmaken

George Soros en Jeff Gendell van Tontine Partners voegden in Q2 Apple aandelen toe. Apple is niet goedkoop, en juist daardoor begint de discussie bij dit aandeel niet bij kwaliteit maar bij de prijs die beleggers daarvoor betalen. Het bedrijf heeft een sterk model, maar een sterk model is iets anders dan een lage waardering.

De kracht van Apple zit in het gesloten ecosysteem. Wie een iPhone koopt, gebruikt vaak ook cloudopslag, apps, abonnementen en Apple Pay. Die diensten leveren hoge marges op en maken Apple minder afhankelijk van alleen de verkoop van nieuwe apparaten.

Daar komt de afspraak met Alphabet rond Safari bovenop. Apple ontvangt 36% van de zoekadvertentieomzet uit zoekopdrachten via de Safari browser. Dat is een opvallend winstgevende inkomstenstroom, maar de markt rekent bij Apple al jaren op stabiliteit, klantentrouw en blijvende groei in diensten.

Meta zoekt rendement op miljardenuitgaven aan AI-infrastructuur

Bron: Reuters

Meta zoekt rendement op AI

Meta Platforms was in Q2 populair bij hedgefonds miljardairs, onder wie Bill Ackman, Jim Simons en Lee Anslie van Maverick Capital. De reden is niet moeilijk te zien. Meta gebruikt AI direct in zijn kernactiviteit, namelijk het langer vasthouden van gebruikers en het verbeteren van advertenties.

Dat werkt aan twee kanten van het platform. Gebruikers zien relevantere content en blijven langer op Facebook, Instagram en andere platforms. Adverteerders krijgen betere targeting en hogere conversies, waardoor Meta meer advertentievertoningen en mogelijk hogere advertentieprijzen kan realiseren.

Daar wringt ook het verhaal. CEO Mark Zuckerberg heeft grote ambities met AI modellen, maar Meta geeft veel geld uit aan AI infrastructuur. Beleggers kijken daardoor niet alleen naar omzetgroei, maar vooral naar de vraag of die uitgaven zichtbaar terugkomen in winst.

Waardering maakt verschil bij tech aandelen

Alphabet, Apple en Meta zijn geen kleine AI namen die meeliften op een hype. Het zijn volwassen ondernemingen met dominante posities in zoeken, cloud computing, smartphones, sociale media en digitale advertenties. Juist daarom is het interessant dat grote beleggers in Q2 hebben bijgekocht, maar ook juist daarom ligt de lat hoog.

Alphabet oogt binnen dit drietal het meest direct gekoppeld aan AI en cloudgroei. Search betaalt de rekening, Google Cloud groeit hard en TPUs kunnen een extra inkomstenbron worden bij grote klanten zoals Anthropic. Bij Apple is het verhaal rustiger: minder explosieve groei, meer nadruk op klantentrouw, diensten en voorspelbare vervangingscycli.

Meta zit daar tussenin. De advertentietak draait sterk en AI maakt die machine beter. De rekening voor AI infrastructuur is alleen groot genoeg om de winstdiscussie te blijven domineren.

Volgende cijfers wegen zwaarder dan Q2 aankopen

De aankopen door miljardairbeleggers geven Alphabet, Apple en Meta Platforms extra aandacht, maar de volgende kwartaalcijfers zullen meer zeggen. Bij Alphabet letten beleggers op Google Cloud, Search en de verkoop van TPUs buiten Google Cloud. Bij Apple draait het om de dienstengroei en de vraag of het ecosysteem de hoge verwachtingen blijft dragen.

Bij Meta zal vooral zichtbaar moeten worden of AI meer oplevert dan hogere infrastructuurkosten. Dat is de spanning achter deze tech aandelen. Grote namen hebben in Q2 gekocht, maar Alphabet, Apple en Meta moeten de komende cijfers zelf laten zien hoeveel van het verhaal al in de koers zit.

Wil je slimmer beleggen en direct vooroplopen? Als lid van De Belegger krijg je toegang tot deepdives, aandelentips, trainingen, premium content én live portfolio-inzicht, samen met een actieve community van beleggers.

Pak je kans! klik op de button, start direct en pak tijdelijk 50% korting met de code 'KANS'.

Word lid!