Waarom 2 juli een cruciale dag kan worden voor Tesla aandelen

In het kort:

• De leveringscijfers van 2 juli kunnen een belangrijke katalysator worden als Tesla beter presteert dan de markt verwacht.

• Ook de onthulling van Optimus 3 en verdere ontwikkelingen rond robotaxi's kunnen het sentiment rond het aandeel versterken.

• Tesla biedt veel langetermijnpotentieel, maar de hoge waardering en grote uitvoeringrisico's maken het een risicovolle belegging.

• Steeds meer beleggers optimaliseren hun rendement door te kijken hoe professionals dit doen. eToro, een van de grootste sociale beleggingsnetwerken ter wereld, maakt dit mogelijk via een community waar je kunt volgen, delen en leren van andere beleggers.

  
  

Tesla heeft een lastig jaar achter de rug. Macro-economische tegenwind, fors oplopende investeringen die nog niet renderen en wisselvallige kwartaalcijfers zorgden voor een koersdaling van 6 procent dit jaar, terwijl de S&P 500 juist 8 procent steeg. Toch zijn er concrete redenen om te denken dat het aandeel na 2 juli flink in beweging kan komen.

Kunnen de leveringscijfers verrassen?

Een belangrijk deel van Tesla's tegenvallende resultaten komt door een vertraging in de markt voor elektrische voertuigen. In het eerste kwartaal daalden de EV-verkopen in de Verenigde Staten met 27 procent op jaarbasis. Toch zijn er signalen dat Tesla's tweede kwartaal positief kan verrassen.

Analist Mark Delaney van Goldman Sachs verhoogde recent zijn verwachting voor de leveringen in het tweede kwartaal van 405.000 naar 420.000 voertuigen. Die inschatting is gebaseerd op verkoopcijfers uit meerdere regio's, waaronder China en Europa. Een levering van 420.000 voertuigen zou een stijging van 9 procent betekenen ten opzichte van hetzelfde kwartaal vorig jaar.

Dat is een aanzienlijk hogere schatting dan de marktconsensus, die ergens tussen de 396.000 en 406.000 voertuigen ligt afhankelijk van de bron. Tesla maakte in het eerste kwartaal ook al een stijging van 6 procent bekend, maar die cijfers vielen destijds tegen ten opzichte van de verwachtingen.

Als Tesla nu wél boven de consensus uitkomt wanneer het de tweede kwartaalcijfers bekendmaakt, rond 2 juli, kan dat de koers een flinke impuls geven.

Meer katalysators op komst

De leveringscijfers zijn niet de enige potentiële trigger. CEO Elon Musk kondigde aan dat Tesla eind juli of begin augustus Optimus 3 onthult, de volgende generatie van zijn humanoïde robot. Dat moment kan voor extra koersbeweging zorgen.

De vraag naar humanoïde robots kan groot worden, vooral vanuit bedrijven, mits de robots concrete taken goed kunnen uitvoeren en kosteneffectief op schaal kunnen worden geproduceerd. De onthulling van Optimus 3 geeft daar voor het eerst een serieuze indicatie van. Als de robot ook maar in de buurt komt van wat Musk heeft beloofd, kan dat het sentiment rond het aandeel flink beïnvloeden.

Daarnaast blijft Tesla werken aan zelfrijdende technologie. De robotaxi-ambities vormen een kernonderdeel van het langetermijnvisie van het bedrijf. Concrete vooruitgang op dat vlak kan door de markt eveneens worden beloond, zeker gezien hoeveel waarde beleggers al inprijzen voor dit scenario.

eToro is een van de meest toonaangevende sociale beleggingsnetwerken ter wereld en wil de manier waarop mensen beleggen veranderen. Het platform combineert multi-asset beleggen met sociale samenwerking: in een actieve community kun je inzichten delen, andere beleggers volgen en continu bijleren. Via eToro krijg je toegang tot aandelen, ETF's, crypto en talloze andere beleggingsmogelijkheden, allemaal via één gebruiksvriendelijk platform.

Is Tesla een goede lange termijn investering?

Beleggers doen er goed aan zich niet blind te staren op korte termijn winsten. Zelfs als het aandeel de komende zes maanden goed presteert, blijft de belangrijkere vraag of Tesla op de lange termijn een verstandige investering is.

Er zijn zeker argumenten daarvoor. Het bedrijf is nog altijd een leider in de EV-markt en kan zich ontwikkelen tot een topspeler in zowel humanoïde robots als de potentieel lucratieve robotaxi-business.

Toch zijn er ook serieuze risico's. Een van de grootste komt mogelijk vanuit regelgevers. Tesla heeft op dat vlak al uitdagingen ondervonden. De federale belastingkorting voor elektrische voertuigen in de VS liep vorig jaar af, wat de vraag op de middellange termijn kan drukken.

Er liggen meer regulatoire obstakels op de loer, waaronder de goedkeuring van zelfrijdende software. En dat geldt alleen nog maar voor het EV-segment. Tesla zal vergelijkbare uitdagingen tegenkomen met zijn robotproject, zeker als wetgevers vrezen voor de impact op de arbeidsmarkt. Ondertussen neemt ook de concurrentie toe, met spelers als Rivian die onlangs de R2 lanceerden, een directe concurrent van de Model Y.

Een aandeel met een hoge prijs en hoge verwachtingen

Bovenop al deze factoren blijft de waardering van Tesla opvallend hoog. Het aandeel handelt op 196 keer de verwachte winst, een veelvoud dat enorme verwachtingen in de koers inprijst. Als Tesla er niet in slaagt significante vooruitgang te boeken op de verschillende fronten, kan het aandeel de komende jaren stilstaan of zelfs dalen.

Voor beleggers die comfortabel zijn met aanzienlijke volatiliteit en van plan zijn de aandelen voor langere tijd vast te houden, kan het de moeite waard zijn om een kleine positie te openen. Het blijft echter een hoog risico, hoog rendement aandeel waarbij de uitkomst sterk afhangt van of Tesla zijn ambities daadwerkelijk waarmaakt.

Wil je slimmer beleggen en direct vooroplopen? Als lid van De Belegger krijg je toegang tot deepdives, aandelentips, trainingen, premium content én live portfolio-inzicht, samen met een actieve community van beleggers.

Pak je kans! klik op de button, start direct en pak tijdelijk 50% korting met de code 'VOORSPRONG'.

Word lid!