Niet Nvidia, dit Mag 7-aandeel kan nu harder groeien
- Mika Beumer
- 1 uur geleden
- 4 minuten om te lezen
In het kort
Jefferies ziet miljarden aan nieuwe omzet uit de slimme AI brillen van Meta.
De zakenbank verwacht dat de groeikans nog nauwelijks in de beurskoers zit.
Wall Street blijft opvallend positief met 57 koopadviezen voor het aandeel.
De meeste beleggers zien Meta vooral als een bedrijf dat miljarden verdient met advertenties op Facebook, Instagram en WhatsApp. Toch denken steeds meer analisten dat de volgende groeifase uit een heel andere hoek komt. Volgens zakenbank Jefferies kunnen de nieuwe AI brillen van Meta uitgroeien tot een miljardenbusiness die de markt nog altijd onderschat. Dat zou het technologiebedrijf een nieuwe groeimotor geven naast zijn bestaande advertentieactiviteiten en de koers op langere termijn verder kunnen ondersteunen.
Volgende week presenteert Meta de kwartaalcijfers
Waarom de slimme brillen van Meta zoveel potentieel hebben
Jefferies handhaaft een koopadvies voor Meta en hanteert een koersdoel van 825 dollar. Dat betekent een opwaarts potentieel van ongeveer 28 procent ten opzichte van de recente beurskoers. Volgens de bank heeft Meta een belangrijke voorsprong opgebouwd doordat het als enige grote speler slimme AI brillen op grote schaal produceert en verkoopt.
De analisten vergelijken de mogelijke ontwikkeling zelfs met die van de Apple Watch. Als de slimme brillen een vergelijkbare populariteit bereiken en gemiddeld ongeveer 400 dollar kosten, kan Meta volgens Jefferies binnen enkele jaren tussen de 14 en 18 miljard dollar aan extra hardwareomzet realiseren. Dat groeipotentieel zit volgens de bank nog nauwelijks verwerkt in de huidige waardering van het aandeel.
Even tussendoor, als je dit interessant vindt, dit is precies wat we dagelijks doen om jou en andere beleggers te helpen. Sluit een lidmaatschap af en krijg toegang tot aandelentips, trainingen en live inzicht in de transacties van de portfolio van De Belegger. Gebruik code ''INSIDER'' voor 50% korting.
Die verwachting wordt ondersteund door de snelle groei van het aantal gebruikers. Volgens Jefferies is het dagelijkse gebruik van de Meta brillen in een jaar tijd verdrievoudigd. Tegelijkertijd heeft Meta zijn productiecapaciteit flink uitgebreid. In 2026 zou het bedrijf in staat zijn om ongeveer 20 miljoen brillen per jaar te produceren, wat aangeeft dat het concern rekent op een sterke stijging van de vraag.
De nieuwste generatie slimme brillen verscheen eind juni op de markt. Meta introduceerde daarbij drie nieuwe modellen en wil daarmee een breder publiek aanspreken dan bij eerdere generaties. Dat moet de adoptie verder versnellen.
Mark Zuckerberg met Meta-bril
AI kan Meta veel meer opleveren dan alleen de verkoop van hardware
Volgens Jefferies ligt de grootste kans zelfs niet bij de verkoop van de brillen zelf. De hardware vormt vooral een toegangspoort tot nieuwe inkomsten uit AI diensten, abonnementen en advertenties. Naarmate meer gebruikers dagelijks een slimme bril dragen, ontstaan volgens de analisten steeds meer mogelijkheden om extra inkomsten te genereren.
Op langere termijn ziet Jefferies vooral veel potentieel in digitale handel. De bank verwacht dat AI assistenten steeds vaker producten kunnen aanbevelen of zelfs zelfstandig aankopen kunnen uitvoeren namens gebruikers. Slimme brillen kunnen daarbij een belangrijke rol spelen doordat zij precies registreren waar een gebruiker naar kijkt of belangstelling voor toont.
Daardoor zou Meta veel dichter bij het uiteindelijke aankoopmoment van consumenten komen. Dat is interessant omdat advertentieplatformen traditioneel vooral geld verdienen door gebruikers naar een webshop te sturen. Wanneer AI een groter deel van het aankoopproces overneemt, kan Meta volgens Jefferies ook profiteren van de transacties zelf.
Juist die combinatie van hardware, kunstmatige intelligentie en digitale handel maakt de groeikansen volgens de bank groter dan veel beleggers momenteel verwachten. Daardoor kan Meta de komende jaren minder afhankelijk worden van advertentie inkomsten alleen.
Wall Street blijft positief, maar risico's blijven aanwezig
Het optimisme van Jefferies staat niet op zichzelf. Van de 65 analisten die Meta volgen, geven er 57 een koopadvies of een sterk koopadvies. Het gemiddelde koersdoel ligt rond de 820 dollar, vrijwel gelijk aan de verwachting van Jefferies. Dat laat zien dat veel analisten geloven dat Meta nog altijd ruimte heeft om verder te groeien.
Wall Street is bullish en ziet bijna 30% koerspotentieel
Toch zijn er ook risico's. De markt voor slimme brillen staat nog in de kinderschoenen en het is onzeker hoe snel consumenten deze nieuwe technologie massaal zullen omarmen. Ook concurrenten zoals Apple en andere technologiebedrijven investeren fors in draagbare AI apparaten, waardoor de concurrentie de komende jaren waarschijnlijk zal toenemen.
Daarnaast blijft een groot deel van de winst van Meta voorlopig afhankelijk van advertenties. Wanneer de economie vertraagt of bedrijven minder aan online marketing uitgeven, kan dat de resultaten onder druk zetten. Tegelijkertijd vraagt de ontwikkeling van nieuwe AI producten om miljardeninvesteringen, waardoor beleggers hoge verwachtingen hebben van het uiteindelijke rendement.
Voor beleggers draait de discussie daardoor steeds minder om de advertentiemarkt en steeds meer om de vraag of Meta erin slaagt een volledig nieuw hardwareplatform op te bouwen. Als de slimme AI brillen daadwerkelijk uitgroeien tot een product dat miljoenen mensen dagelijks gebruiken, kan dat de omzetmix van Meta ingrijpend veranderen en ontstaat mogelijk een nieuwe groeimarkt die vandaag nog maar beperkt wordt meegenomen in de waardering van het aandeel.
Pak tijdelijk 50% korting op een lidmaatschap met de code ''INSIDER''
