Drie buy & hold aandelen voor een passief inkomen

In het kort:

• Johnson & Johnson blijft een van de betrouwbaarste dividendbetalers ter wereld door zijn sterke balans, brede innovatieve pijplijn en stabiele kasstromen.

• Coca-Cola combineert wereldwijde schaal met een asset-light model, waardoor marges hoog blijven en het dividend al meer dan zestig jaar groeit.

• Realty Income biedt voorspelbare maandelijkse inkomsten dankzij triple-net leases en een brede vastgoedportefeuille die zelfs in zwakke markten stabiel blijft.

  
  

Dividendbeleggen heeft iets rustgevends. Het biedt een stabiele stroom aan inkomen, het dwingt bedrijven tot discipline en het helpt je vermogen op de lange termijn groeien zonder dat je constant naar de beurs hoeft te kijken. De beste aandelen zijn vaak bedrijven met sterke posities, gezonde balansen en voorspelbare kasstromen. Voor beleggers die inspiratie zoeken in deze categorie, springen drie namen eruit: Johnson & Johnson, Coca-Cola en Realty Income. Elk op hun eigen manier combineren ze robuuste bedrijfsmodellen met een indrukwekkend trackrecord.

Aandeel 1: Johnson & Johnson

Johnson & Johnson behoort tot een zeldzame categorie bedrijven die decennia achtereen weten te groeien, investeren en tegelijkertijd hun aandeelhouders belonen. Het concern heeft zijn dividend inmiddels 63 jaar op rij verhoogd, een prestatie die slechts enkele ondernemingen wereldwijd kunnen evenaren. Die betrouwbaarheid komt voort uit de manier waarop J&J zijn balans beheert. Het bedrijf behoort tot de uiterst selecte groep met een AAA-kredietrating, wat onderstreept hoe sterk de financiële positie is en hoeveel ruimte er is om te blijven investeren.

Die investering gaat vooral naar innovatie. De recente overnames van Halda Therapeutics, Intra-Cellular Therapies en Shockwave Medical laten zien hoe breed Johnson & Johnson inzet op toekomstige groeimotoren. Van oncologie en immunologie tot mentale gezondheidszorg en cardiovasculaire technologie: het bedrijf spreidt zijn kansen over meerdere gebieden waar de vraag structureel groeit. Tegelijkertijd is het zorgsegment waarin J&J actief is relatief defensief. Zelfs in recessies blijft de vraag naar medicijnen en medische apparatuur stabiel, waardoor het bedrijf minder afhankelijk is van het economische klimaat.

De financiële prestaties bevestigen die kracht. In het derde kwartaal steeg de omzet naar 24 miljard dollar en nam de nettowinst toe tot ruim vijf miljard dollar, een stijging van 91 procent. Dat soort cijfers maken duidelijk waarom Johnson & Johnson een typisch aandeel is dat je jarenlang kunt vasthouden. De combinatie van een sterke kasstroom, een brede pijplijn en een ongeëvenaard dividendrecord vormt een fundament dat weinig bedrijven kunnen evenaren.

Aandeel 2: Coca-Cola

Coca-Cola is een naam die vrijwel iedereen kent, maar de kracht van het bedrijf zit in veel meer dan alleen cola. Het concern heeft een portfolio dat zich inmiddels uitstrekt van water en thee tot koffie, sappen en energiedranken. Die diversiteit maakt Coca-Cola aantrekkelijk, maar het echte geheim van het succes zit in het businessmodel. Het bedrijf werkt volgens een franchise-structuur, waarbij partners verantwoordelijk zijn voor productie, verpakking en distributie. Coca-Cola zelf concentreert zich op merkstrategie, marketing en de productie van concentraat.

Deze asset-light aanpak zorgt voor hoge marges en maakt het bedrijf minder gevoelig voor stijgende kosten. Het stelt Coca-Cola bovendien in staat om wereldwijd te opereren zonder de enorme investeringen die traditionele fabrikanten moeten doen. In meer dan tweehonderd landen zijn Coca-Cola-producten verkrijgbaar, wat het bedrijf een schaal geeft die in de wereld van consumentengoederen vrijwel ongeëvenaard is.

Dat wereldwijde bereik vertaalt zich in sterke financiële prestaties. In het derde kwartaal steeg de omzet naar 12,5 miljard dollar en nam de winst per aandeel toe met dertig procent. De vrije kasstroom voor het gehele jaar wordt geschat op minstens 9,8 miljard dollar. Die kasstroom maakt het mogelijk om het dividend jaar na jaar te verhogen, inmiddels al 63 jaar op rij. Voor beleggers die stabiliteit zoeken in een wereld die regelmatig op zijn kop staat, blijft Coca-Cola een aandeel om in de gaten te houden.

Lees ook: Dit dividendaandeel verslaat de S&P 500 ruim en blijft overtuigen

Aandeel 3: Realty Income

Realty Income is in veel opzichten een unieke speler op de beurs. Als vastgoedfonds dat maandelijks dividend uitkeert, is het een favoriet onder beleggers die op zoek zijn naar voorspelbare inkomsten. Het bedrijf heeft al meer dan dertig jaar zijn dividend verhoogd en keerde inmiddels meer dan zeshonderdvijftig opeenvolgende maandbetalingen uit. Die consistentie is indrukwekkend, maar het businessmodel erachter verklaart waarom het bedrijf zo stabiel presteert.

Realty Income werkt met triple-net leases, waarbij huurders verantwoordelijk zijn voor belastingen, onderhoud en verzekeringen. Voor het vastgoedfonds betekent dit dat de kosten laag blijven en de inkomensstromen voorspelbaar zijn. Het bezit meer dan vijftienduizend panden, verspreid over de Verenigde Staten en Europa, en verhuurt aan meer dan zestienhonderd bedrijven in uiteenlopende sectoren. De nadruk ligt op huurders die ook in moeilijke tijden omzet blijven draaien, zoals supermarkten, apotheken en andere essentiële winkels.

Die focus betaalt zich uit. In het derde kwartaal groeide de net profit tot 315 miljoen dollar en steeg de FFO, een belangrijke maatstaf voor vastgoedfondsen, naar bijna één miljard dollar. Ook de huurheronderhandelingen waren succesvol, met een recapture rate van ruim 103 procent. De markt waarin Realty Income actief is, wordt geschat op veertien biljoen dollar, waardoor er nog meer dan genoeg ruimte is om verder te groeien.

Dividendbeleggen draait om voorspelbaarheid, sterke kasstromen en bedrijven die hun discipline structureel bewijzen. Johnson & Johnson, Coca-Cola en Realty Income laten zien hoe krachtig dat model kan zijn, vooral wanneer groei en dividend elkaar langdurig versterken. Ook buiten de aandelenmarkt bestaan er manieren om een stabiele inkomstenstroom op te bouwen die minder afhankelijk is van koersen en volatiliteit.

Voor beleggers die een deel van hun portefeuille willen koppelen aan vaste huurinkomsten en internationale spreiding, kunnen vastgoedfondsen zoals CORUM Investments een aanvullend fundament vormen naast dividendaandelen.

Vraag nu vrijblijvend de brochure van CORUM Investments aan.