Dit AI-aandeel verdient binnenkort miljarden extra aan jouw berichten

In het kort

• WhatsApp telt 1,5 miljard gebruikers en krijgt nu advertenties, betaalde kanalen en promoties.

• Meta’s omzetgroei voor 2025 wordt geschat op 11,8%, goed voor $179,67 miljard.

• Het aandeel noteert tegen een forse premie met een forward Price/Sales van 8,98x.

Tien jaar na de 19 miljard dollar kostende overname van WhatsApp is Meta Platforms klaar om de berichtenapp daadwerkelijk te verzilveren. Wat begon als een reclamevrij alternatief voor sms-verkeer, wordt nu stapsgewijs geïntegreerd in Meta’s bredere commerciële strategie.

De Updates-tab, de plek waar gebruikers content en kanalen volgen, is voortaan het toneel voor advertenties, gesponsorde kanalen en betaalde updates. Meta mikt hiermee op het combineren van contentverspreiding met platformmonetisatie, zonder daarbij de kern van het product te ondermijnen.

WhatsApp binnen de Meta-familie:

Bron: Acquired

Privacy als ankerpunt in commerciële expansie

Cruciaal in deze strategiewijziging is de belofte dat gebruikersprivacy onaangetast blijft. Persoonlijke berichten, oproepen en statussen blijven end-to-end versleuteld. In plaats van volledige profielen te bouwen op basis van chats, beperkt Meta zich tot contextuele targeting: informatie zoals taal, land, gevolgde kanalen en eerdere interacties wordt gebruikt om advertenties relevanter te maken.

WhatsApp’s potentieel als omzetmotor

De impact van WhatsApp op Meta’s resultaten begint al zichtbaar te worden. In het eerste kwartaal van 2025 droegen het WhatsApp Business Platform en Meta Verified-abonnementen bij aan een groei van 34 procent in de categorie ‘Family of Apps other revenues’, goed voor een omzet van 510 miljoen dollar.

Volgens prognoses van Zacks Investment Research zullen de totale inkomsten van Meta in 2025 stijgen met 11,8 procent tot 179,67 miljard dollar. Zelfs een kleine verhoging in WhatsApp-monetisatie kan daardoor honderden miljoenen extra per kwartaal opleveren. Met 1,5 miljard dagelijkse gebruikers en een lage huidige monetisatiegraad ligt er een enorm onbenut potentieel.

De omzet van Meta komt bijna volledig uit advertenties en digitale diensten: 99 procent volgens de laatste cijfers over fiscaal jaar 2024. Reality Labs, de divisie achter VR en metaverse, vertegenwoordigde slechts 1 procent van de omzet.

Omzetverdeling Meta volgens segment en regio:

Bron: Visual Capitalist

AI als versneller van rendement

Meta’s voorsprong in kunstmatige intelligentie vormt de ruggengraat van deze commerciële strategie. Het interne Andromeda-systeem, gebouwd voor advertentie-aanbevelingen en aangestuurd door NVIDIA-technologie, stelt het platform in staat om relevantere advertenties efficiënter te tonen. Op Facebook Reels leidde het recent gelanceerde generatief AI-model tot een conversiestijging van 5 procent.

Ook adverteerders maken steeds meer gebruik van Meta’s AI-tools: 30 procent meer adverteerders gebruiken nu AI-gedreven creatieve oplossingen. Deze technologische verbeteringen hebben geleid tot een toename in platformgebruik: 7 procent op Facebook, 6 procent op Instagram en 35 procent op Threads.

Beleggers optimistisch, maar waardering onder druk

De beurskoers van Meta noteert in 2025 een stijging van 19,9 procent year-to-date. Toch blijft het aandeel aan de dure kant gewaardeerd, met een forward Price/Sales-ratio van 8,98 tegenover 5,57 voor de sector. De Value Score van D wijst erop dat het aandeel relatief prijzig is ten opzichte van sectorgenoten.

De winstvooruitzichten ogen wel positief. Voor het tweede kwartaal van 2025 wordt een winst per aandeel verwacht van 5,75 dollar, een groei van 11,43 procent ten opzichte van vorig jaar. Voor het volledige jaar 2025 ligt de prognose op 25,14 dollar per aandeel, een toename van 5,36 procent.

EPS Ontwikkeling Meta : 7 Jaar Historisch en Forecast

Bron: Tradingview

Toenemende concurrentie van Alphabet en Amazon

Meta staat niet alleen in zijn zoektocht naar advertentie-inkomsten. Alphabet en Amazon zetten eveneens sterk in op AI-gedreven advertentieplatforms. Volgens analisten zullen deze drie giganten samen in 2028 goed zijn voor 50 procent van alle wereldwijde advertentie-uitgaven. Alphabet versterkt zijn positie via Search en YouTube, met inmiddels 270 miljoen betaalde abonnees, terwijl Amazon groeit via Prime, AWS en zijn advertentieactiviteiten.

Advertentiebestedingen: De Overmacht van Socialemediabedrijven

Bron: Visual Capitalist

De commerciële transformatie van WhatsApp markeert een nieuw hoofdstuk voor Meta Platforms. Wat ooit begon als een pure berichtendienst, evolueert nu naar een content- en advertentieplatform met wereldwijde schaal. Door privacy te blijven waarborgen én te investeren in AI, positioneert Meta zich om maximaal te profiteren van de wereldwijde verschuiving naar mobiele sociale commerce. De lat ligt hoog, maar het groeipotentieel is dat eveneens.