Dit is het favoriete dividendaandeel van Warren Buffett

In het kort:

• Warren Buffett ontvangt jaarlijks ongeveer 848 miljoen dollar aan dividend van Coca-Cola, een van de grootste posities binnen Berkshire Hathaway.

• Coca-Cola verhoogde zijn dividend al 64 jaar op rij en blijft daarmee een van de sterkste Dividend Kings op de beurs.

• Voor beleggers draait het bij Coca-Cola niet om één kwartaal, maar om stabiele kasstromen, een sterk merk en een betrouwbaar groeiend dividend.

Berkshire Hathaway bezit tientallen bedrijven binnen zijn beursportefeuille van 350 miljard dollar. Niet elk bedrijf komt hiervoor in aanmerking, want Warren Buffett hanteert strenge eisen op het gebied van kwaliteit en waardering. Een bedrijf dat al jarenlang een vaste plek heeft binnen deze portefeuille, en dat een enorme hoeveelheid contant geld oplevert voor Berkshire, is Coca-Cola.

Een sterk merk met bewezen waarde

Coca-Cola is momenteel een van de vijf grootste posities binnen de beursportefeuille van Berkshire Hathaway, met een waarde van 32,5 miljard dollar. Het sterke merk van het bedrijf zorgt voor trouwe klanten, prijszettingsmacht en hoge winsten. Precies dit soort eigenschappen waardeert Buffett enorm, en Coca-Cola heeft dit al decennialang weten te bewijzen.

Het aandeel keert een dividend uit met een rendement van 2,61 procent, wat neerkomt op 0,53 dollar per aandeel per kwartaal. Omdat Berkshire Hathaway 400 miljoen aandelen bezit, levert dit het bedrijf jaarlijks ongeveer 848 miljoen dollar aan passief inkomen op.

Voor beleggers die op zoek zijn naar een betrouwbare bron van inkomen, is Coca-Cola een aandeel dat zeker de moeite waard is om te overwegen. Het bedrijf is een zogenoemde Dividend King, wat betekent dat het dividend al minstens 50 opeenvolgende jaren wordt verhoogd. Bij Coca-Cola gaat het zelfs om 64 opeenvolgende jaren aan verhogingen, een prestatie die laat zien hoe standvastig het bedrijf zich inzet voor zijn aandeelhouders.

Stabiele cijfers zonder verrassingen

Toen Coca-Cola eind april zijn cijfers over het eerste kwartaal presenteerde, gaf het management ook een verwachting af voor het hele jaar. Het bedrijf rekende toen op een organische omzetgroei van 4 tot 5 procent, en een stijging van de aangepaste winst per aandeel van 8 tot 9 procent.

Analisten verwachten voor het tweede kwartaal een omzetgroei van 4 procent op jaarbasis, en een winststijging van 7 procent. Het is daarbij vermeldenswaardig dat Coca-Cola in het eerste kwartaal van dit jaar zowel op omzet als op winst beter presteerde dan Wall Street had verwacht.

Coca-Cola is echter zo'n stabiel en voorspelbaar bedrijf, dat beleggers geen grote verrassingen hoeven te verwachten. Het bedrijf blijft uitzonderlijk winstgevend, met een gemiddelde operationele marge van 26,3 procent over de afgelopen vijf jaar. Dit stelt Coca-Cola in staat om enorme hoeveelheden vrije kasstroom te genereren.

Het is dan ook niet nodig om vooruitlopend op de aankomende kwartaalcijfers een beleggingsbeslissing te nemen. Het is bijna zeker dat de fundamenten van het bedrijf niet ineens zullen veranderen.

Is dit een aandeel om lang vast te houden

De belangrijkere vraag is eigenlijk of je dit bedrijf voor de lange termijn wilt bezitten. Tegen een koers winst verhouding van 26 is het aandeel niet bijzonder goedkoop. Kijkend naar de historische prestaties, is het ook niet waarschijnlijk dat Coca-Cola de bredere markt zal verslaan.

Wanneer bedrijven hun kwartaalcijfers publiceren, krijgen beleggers de meest actuele informatie over hun belegging. Hoewel deze cijfers zeker belangrijk zijn, is het altijd verstandig om een langetermijnperspectief te behouden. Voor beleggers met een horizon van vijf jaar of langer, zijn de cijfers van een enkel kwartaal in het grotere geheel vrij onbelangrijk.

Wil je slimmer beleggen en direct vooroplopen? Als lid van De Belegger krijg je toegang tot deepdives, aandelentips, trainingen, premium content én live portfolio-inzicht, samen met een actieve community van beleggers.

Pak je kans! klik op de button, start direct en pak tijdelijk 50% korting met de code 'VOORSPRONG'.

Word lid!

Waarom dit vooral geldt voor Coca-Cola

Dit geldt in het bijzonder voor een bedrijf als Coca-Cola. Het bestaat inmiddels 140 jaar, en is daarmee mogelijk het meest stabiele bedrijf ter wereld. Het risico dat het bedrijf op termijn overbodig wordt, is minimaal, en het merk heeft de tand des tijds al ruimschoots doorstaan.

Het allerbelangrijkste is dat Coca-Cola de uitkering van zijn dividend blijft prioriteren, wat de kern vormt van het beleggingsverhaal rond dit aandeel. Met een indrukwekkende reeks van 64 opeenvolgende jaren aan dividendverhogingen, blijft Coca-Cola dan ook een van de topkeuzes voor beleggers die vooral op zoek zijn naar een stabiel en betrouwbaar inkomen.