Met €1.000 koop je nu 2 AI-aandelen voordat de cloudexplosie losbarst

In het kort:

• De cloudstrijd bepaalt steeds sterker welke AI aandelen beleggers volgen.

• Alphabet zet Google Cloud neer met Gemini en eigen TPU chips.

• Microsoft kiest met Azure voor brede toegang tot AI modellen.

• Steeds meer beleggers optimaliseren hun rendement door te kijken hoe professionals dit doen. eToro, een van de grootste sociale beleggingsnetwerken ter wereld, maakt dit mogelijk via een community waar je kunt volgen, delen en leren van andere beleggers.

AI aandelen worden vaak besproken via chatbots, maar de belangrijkere strijd speelt zich af in de cloud. Voor het Alphabet aandeel en het Microsoft aandeel draait veel om dezelfde vraag: op welke platforms gaan bedrijven hun AI toepassingen draaien? Wie verder kijkt dan de hype rond generatieve AI, komt al snel uit bij Google Cloud en Microsoft Azure.

Een aandeel tien jaar vasthouden klinkt overzichtelijk, maar de praktijk is rommeliger. In 2016 waren de pandemie, de snelle opkomst van generatieve AI, verkiezingsuitslagen en oorlogen niet te voorspellen. Cloud computing was toen wel al zichtbaar in opkomst, en dat bleek voor beleggers een van de sterkste thema’s op de beurs.

Die lijn loopt nu door via kunstmatige intelligentie. AI modellen moeten worden getraind, getest en daarna dag in dag uit gebruikt door bedrijven en consumenten. Daarvoor is veel rekenkracht nodig, en die komt vooral uit datacenters van grote cloudproviders.

Alphabet en Microsoft zijn daardoor geen pure AI gokjes. Het zijn winstgevende technologiebedrijven met schaal, bestaande klanten en genoeg kapitaal om zwaar te blijven investeren. Als AI workloads blijven groeien, stijgt ook het belang van de platforms waarop die toepassingen draaien.

DatacenterRack toont hardware voor cloud en AI rekenkracht

Bron: DataBank

Google Cloud groeit sneller

Alphabet was niet de eerste grote naam in cloud computing. Google Cloud kwam later op gang dan Amazon Web Services en Microsoft Azure. Toch groeit de cloudtak van Alphabet inmiddels harder dan de andere grote platforms.

In het eerste kwartaal steeg de omzet van Google Cloud met 63% ten opzichte van een jaar eerder. Over de afgelopen twaalf maanden kwam er bijna $8 miljard aan nieuwe omzet bij. De operationele marge liep in dezelfde periode op van 18% naar 33%.

Voor beleggers is vooral die marge opvallend. Snelle omzetgroei is mooi, maar cloud wordt pas echt aantrekkelijk als extra schaal ook extra winst oplevert. Bij Google Cloud lijkt de combinatie van AI vraag, grotere volumes en kostenbeheersing nu duidelijker zichtbaar.

eToro is een van de meest toonaangevende sociale beleggingsnetwerken ter wereld en wil de manier waarop mensen beleggen veranderen. Het platform combineert multi-asset beleggen met sociale samenwerking: in een actieve community kun je inzichten delen, andere beleggers volgen en continu bijleren. Via eToro krijg je toegang tot aandelen, ETF's, crypto en talloze andere beleggingsmogelijkheden, allemaal via één gebruiksvriendelijk platform.

Google CEO benadrukt subtiele groei van Google Cloud platform

Bron: Business Insider

Gemini geeft Alphabet extra grip

Alphabet probeert Google Cloud neer te zetten als een logische thuisbasis voor AI toepassingen. Het bedrijf heeft met Gemini een eigen familie generatieve AI modellen, direct gekoppeld aan het cloudplatform. Die modellen worden gepositioneerd als krachtig en relatief goedkoop.

Dat prijskaartje doet ertoe. Veel AI toepassingen hebben niet het zwaarste model nodig, maar wel een oplossing die snel, betrouwbaar en betaalbaar genoeg is voor dagelijks gebruik. Daar kan Google Cloud terrein winnen, zeker als ontwikkelaars hun applicaties vanaf het begin binnen het Google ecosysteem bouwen.

Een tweede troef is de Tensor Processing Unit, of TPU. Dat is Alphabets eigen AI chip, ontworpen voor AI rekenwerk. Alphabet wil TPUs ook aan externe klanten verkopen, waardoor naast cloudcapaciteit nog een inkomstenbron ontstaat.

Wil je slimmer beleggen en direct vooroplopen? Als lid van De Belegger krijg je toegang tot deepdives, aandelentips, trainingen, premium content én live portfolio-inzicht, samen met een actieve community van beleggers.

Pak je kans! klik op de button, start direct en pak tijdelijk 50% korting met de code 'KANS'.

Word lid!

Microsoft campus symboliseert transformatie en focus op Azure AI

Bron: GeekWire

Microsoft Azure kiest breed

Microsoft volgt met Azure een andere route. Het bedrijf geeft beleggers minder detail over Azure dan Alphabet doet over Google Cloud. Wel meldt Microsoft de groei, en die kwam in het laatste kwartaal uit op 40% ten opzichte van een jaar eerder.

Dat ligt lager dan bij Google Cloud, maar blijft stevig voor een platform van deze omvang. De kracht van Azure zit vooral in de brede toegang tot AI modellen. Klanten kunnen er werken met meerdere grote taalmodellen, zonder zich meteen vast te leggen op één technologiekamp.

De kern van die aanpak blijft helder: “Microsoft is staying agnostic.” Tegelijk heeft Microsoft een duidelijk belang in OpenAI, de maker van ChatGPT, waarvan het 27% bezit. Voor bedrijven die nog niet weten welk AI model uiteindelijk de standaard wordt, kan Azure daardoor een veilige tussenweg zijn.

Copilot maakt Microsoft concreter

Microsoft heeft ChatGPT ook verwerkt in zijn eigen productiviteitssoftware via Copilot. Dat raakt software die veel bedrijven al dagelijks gebruiken. De AI activiteiten waar Copilot onder valt, draaien inmiddels op een jaaromzet van $37 miljard en groeien met 123%.

Daarmee heeft Microsoft een ander profiel dan Alphabet. Bij Alphabet draait het AI verhaal sterk om Google Cloud, Gemini en de eigen chiptechnologie. Bij Microsoft lopen Azure, OpenAI, ChatGPT en kantoorsoftware veel meer door elkaar heen.

Het Microsoft aandeel staat ongeveer 30% onder de piek. Dat maakt het aandeel minder duur dan op het hoogtepunt, maar zo’n daling komt niet uit de lucht vallen. Wall Street kijkt kritischer naar groei, marges en de enorme investeringen in datacenters en chips.

Cloud blijft de testcase

Alphabet en Microsoft hebben allebei een geloofwaardige route in AI, maar ze spelen het spel anders. Alphabet wil klanten naar Google Cloud trekken met Gemini en eigen TPU chips. Microsoft probeert met Azure de brede infrastructuurlaag te zijn, terwijl het via OpenAI en Copilot dicht op ChatGPT zit.

Voor langetermijnbeleggers kan juist dat verschil interessant zijn. Beide bedrijven profiteren van meer AI workloads, maar via andere verdienmodellen. Het ene bedrijf leunt sterker op eigen technologie, het andere op open toegang tot modellen en bestaande zakelijke software.

De volgende cijfers moeten meer bewijs leveren. Bij het Alphabet aandeel letten beleggers vooral op Google Cloud omzet en marge, bij het Microsoft aandeel op Azure groei en de bijdrage van Copilot. Zolang AI aandelen worden afgerekend op echte cloudvraag, blijven cloud computing, Google Cloud en Microsoft Azure de plekken waar Wall Street naar kijkt.

Wat beleggers moeten weten

Waarom zijn Alphabet en Microsoft interessant als AI aandelen?

Beide bedrijven leveren cloudplatforms waarop veel AI workloads draaien. Daardoor profiteren ze direct van meer vraag naar rekenkracht.

Wat maakt Google Cloud belangrijk voor het Alphabet aandeel?

Google Cloud groeide in het eerste kwartaal met 63% en verhoogde de operationele marge van 18% naar 33%. Gemini en TPU chips versterken dat cloudverhaal.

Waarom kijkt de markt naar Microsoft Azure?

Azure groeide 40% en biedt toegang tot meerdere AI modellen. Microsoft combineert dat met OpenAI, ChatGPT en Copilot.

Wat is het grootste risico bij Alphabet en Microsoft?

De concurrentie in cloud en AI blijft zwaar, vooral door Amazon Web Services. Ook is nog onzeker welke AI modellen uiteindelijk het meest gebruikt worden.

Pak nu nog je kans! klik op de button, start direct en pak tijdelijk 50% korting met de code 'KANS'.

Word lid!