Deze belegger zet bijna de helft van zijn geld op één aandeel
- Michiel V
- 2 uur geleden
- 4 minuten om te lezen
In het kort:
Li Lu heeft meer dan 43% van zijn portefeuille belegd in Alphabet, wat laat zien hoeveel vertrouwen hij heeft in het lange termijn AI-potentieel van het bedrijf.
Alphabet profiteert sterk van groei in AI, cloud en advertenties, terwijl veel analisten het aandeel ondanks de sterke stijging nog steeds aantrekkelijk vinden.
De grote positie van Li Lu benadrukt hoe belangrijk AI en cloud inmiddels zijn geworden voor topbeleggers op Wall Street.
Belegger Li Lu, jarenlang een van de vertrouwelingen van Charlie Munger, heeft een opvallende keuze gemaakt binnen zijn investeringsfonds Himalaya Capital. Meer dan 43 procent van de volledige portefeuille zit inmiddels in Alphabet, het moederbedrijf van Google.
Die enorme positie blijkt voorlopig bijzonder succesvol. Het aandeel Alphabet staat in 2026 al ruim 20 procent hoger en noteert over de afgelopen twaalf maanden zelfs een stijging van ongeveer 133 procent. Daarmee behoort het aandeel opnieuw tot de grote winnaars binnen de technologiesector.
De forse positie van Li Lu trekt veel aandacht op Wall Street. Niet alleen vanwege de omvang, maar ook omdat zijn investeringsstijl sterk doet denken aan die van Charlie Munger en Warren Buffett: zwaar inzetten op een klein aantal bedrijven waarin je extreem veel vertrouwen hebt.
Li Lu volgt de filosofie van Charlie Munger
Li Lu wordt door veel beleggers gezien als een van de bekendste waardebeleggers van deze generatie. Zijn investeringsfonds Himalaya Capital heeft een relatief kleine portefeuille met slechts een beperkt aantal aandelen.
Dat is geen toeval. Charlie Munger geloofde jarenlang dat te veel spreiding juist kan leiden tot middelmatige rendementen. Volgens hem moeten beleggers hun beste ideeën durven overwegen met grotere posities.
Die filosofie is duidelijk zichtbaar binnen Himalaya Capital. Alphabet vertegenwoordigt inmiddels ruim 43 procent van de portefeuille. Dat is vergelijkbaar met de enorme positie die Berkshire Hathaway jarenlang had in Apple.
Li Lu staat daarnaast bekend als een extreem geduldige belegger. Hij koopt bedrijven waarvan hij denkt dat ze jarenlang kunnen doorgroeien en houdt die vaak zeer lang vast. Grote veranderingen binnen de portefeuille zijn zeldzaam.
Waarom Alphabet nog steeds goedkoop is
De enorme stijging van het aandeel Alphabet heeft veel beleggers verrast. Toch denken verschillende analisten dat het aandeel nog altijd aantrekkelijk gewaardeerd is.
Alphabet handelt momenteel rond een koers winstverhouding van ongeveer 29. Voor een bedrijf dat gezien wordt als een van de belangrijkste AI spelers ter wereld vinden veel beleggers dat relatief laag.
Vooral de combinatie van sterke winstgroei, enorme kasstromen en AI potentieel maakt het aandeel volgens analisten interessant. Google verdient nog altijd gigantische bedragen met advertenties via Search en YouTube, terwijl tegelijkertijd miljarden worden geïnvesteerd in kunstmatige intelligentie.
Dat geeft Alphabet een unieke positie binnen de technologiesector. Het bedrijf kan namelijk agressief investeren in AI zonder financieel onder druk te komen staan.
AI zorgt voor nieuwe groeigolf bij Google
De sterke prestaties van Alphabet zijn grotendeels te danken aan de snelle ontwikkeling van AI binnen het bedrijf. Google verwerkt kunstmatige intelligentie inmiddels in vrijwel al zijn producten.
Vooral Google Cloud groeit sterk dankzij de enorme vraag naar AI infrastructuur. Bedrijven hebben steeds meer rekenkracht nodig voor AI toepassingen en Google profiteert daarvan via zijn cloudplatform.
Even tussendoor, als je dit interessant vindt, dit is precies wat we dagelijks doen om jou en andere beleggers te helpen. Sluit een lidmaatschap af en krijg toegang tot aandelentips, trainingen en live inzicht in de transacties van de portfolio van De Belegger. Gebruik code ''VOORSPRONG'' voor 50% korting.
Daarnaast krijgt ook Gemini steeds meer aandacht. Dit AI model van Google moet concurreren met systemen van OpenAI en Microsoft. Analisten zien hierin een belangrijke nieuwe groeimotor voor de komende jaren.
Lange tijd waren beleggers juist bang dat AI een bedreiging zou vormen voor Google Search. Inmiddels lijkt dat sentiment sterk veranderd. Veel analisten denken nu juist dat AI de positie van Google verder kan versterken.
Waarom Wall Street Himalaya Capital nauwlettend volgt
De portefeuille van Himalaya Capital wordt door veel beleggers nauwlettend gevolgd. Dat komt vooral doordat Li Lu bekendstaat om zijn selectieve aanpak en sterke lange termijn visie.
Wanneer hij een aandeel zo zwaar laat meewegen binnen zijn portefeuille, zien veel beleggers dat als een belangrijk signaal. Zeker omdat hij bekendstaat als iemand die bedrijven jarenlang diepgaand analyseert voordat hij investeert.
Alphabet lijkt volgens die visie nog altijd vroeg te zitten in een nieuwe AI groeifase. Ondanks de sterke koersstijging van het afgelopen jaar denken verschillende analisten dat de winstgroei de komende jaren verder kan versnellen.
Ook Occidental Petroleum profiteert van sterke markt
Naast Alphabet doet ook Occidental Petroleum het opvallend goed binnen de portefeuille van Himalaya Capital. Het energiebedrijf staat dit jaar ruim 40 procent hoger door de sterk gestegen olieprijzen.
De spanningen rond de Straat van Hormuz hebben de energiemarkt flink beïnvloed. Daardoor steeg de prijs van olie fors, wat direct positief uitpakt voor oliebedrijven. Occidental is bovendien al langer populair bij Warren Buffett. Berkshire Hathaway bezit inmiddels een grote positie in het bedrijf en Buffett koopt regelmatig extra aandelen bij.
Hoewel Occidental een veel kleinere positie vormt binnen Himalaya Capital, draagt het aandeel alsnog stevig bij aan het rendement van het fonds in 2026.
Grote inzet op AI blijft centraal thema op Wall Street
De enorme positie van Li Lu in Alphabet laat opnieuw zien hoe belangrijk AI inmiddels geworden is voor grote beleggers. Bedrijven die profiteren van kunstmatige intelligentie blijven centraal staan op Wall Street.
Waar beleggers vroeger vooral naar hardwarebedrijven zoals Nvidia keken, verschuift de aandacht nu steeds meer naar software, cloud en AI platformen. Alphabet speelt op al die gebieden een grote rol.
Voorlopig lijkt Li Lu er in ieder geval van overtuigd dat de markt het lange termijn potentieel van Alphabet nog altijd onderschat.
Voor beleggers die naast snelgroeiende AI aandelen zoals Alphabet ook zoeken naar meer stabiliteit en voorspelbare inkomsten, kan vastgoed een interessante aanvulling zijn binnen een portefeuille. Zeker in een markt waarin technologieaandelen sterk kunnen schommelen, kijken steeds meer beleggers naar beleggingen met stabiele kasstromen en minder afhankelijkheid van beursvolatiliteit.
Het SynVest Dutch RealEstate Fund belegt in Nederlands vastgoed, met een sterke focus op supermarkten en zorgcentra, segmenten die ook in economisch wisselvallige tijden veerkrachtig blijven. Het fonds realiseerde de afgelopen jaren een gemiddeld rendement van 8,6% per jaar, waarvan 6% maandelijks wordt uitgekeerd.
Vraag nu de gratis brochure aan en ontdek vrijblijvend of dit vastgoedfonds past bij jouw beleggingsdoelen.
